1세대 바이오회사 '메디포스트' 사모펀드에 경영권 매각

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안녕하세요

1세대 바이오기업으로 유명한 "메디포스트"가 경영권 매각을 통해 미국 시장 진출을 시장에 알렸습니다

 

메디포스트는 2000년 서울대 의대출신 삼성서울병원 교수출신인 양윤선 대표가 설립해 2005년 7월 코스닥 시장에 상장한 바이오벤처기업입니다

 

메디포스트는 17일 이사회를 통해 총 1400억원 규모 3자배정 유상증자, 전환사채(CB) 발행 결의와 함께 경영권변경을 위한 200억원 규모의 주식양수도 계약을 체결했다고 공시했습니다.

 

이번 계약을 통해 메디포스트의 최대주주는 스카이레이크에쿼티파트너스(스카이메디유한회사), 크레센도에쿼티파트너스(마블2022홀딩스 유한회사, 크레센도제3의디호사모투자합자회사)로 변경되는데 두 회사는 메디포스트의 지분 20.7%를 보유해 공동으로 최대주주 지위를 가지며, 양윤선 대표와 함께 실질적인 경영에 참여할 예정입니다.

 

공시에 따르면 메디포스트 최대주주인 양윤선 대표는 주식 40만주를 스카이메디유한회사, 마블2022홀딩스유한회사, 크레센도제3의디호사모투자합자회사에 총 200억원에 양도했고 양 대표의 주식매각 가격은 주당 5만원으로 양도 후 양 대표의 지분은 3.0%로 떨어지게 됩니다.

 

메디포스트는 제3자배정 유상증자로 374만314주를 스카이메디유한회사, 마블2022홀딩스유한회사, 크레센도제3의디호사모투자합자회사에 발행하며 약 700억원의 자금을 조달했는데 신주 발행가액은 할인율 5%를 적용한 1만8715원으로 납입일은 오는 6월 30일로 주식은 1년간 한국예탁결제원에 보호예수됩니다.

 

메디포스트는 총 700억원 규모의 전환사채(CB)를 발행했는데 구체적으로 메디포스트는 스카이메디유한회사와에 350억원, 마블2022홀딩스 유한회사와 크레센도제3의디호사모투자합자회사에 각각 317억5600만원, 32억4400만원 규모의 전환사채(CB)를 발행했습니다.

 

스카이메디가 인수한 CB의 표면이자율과 만기자율은 각각 0%, 2%로 만기일은 2029년 3월 28일로 마블2022홀딩스 유한회사와 크레센도제3의디호사모투자합자회사가 인수한 CB의 표면이자율과 만기자율은 각각 0%, 2%로 만기일은 2029년 4월 8일이며 최저 조정가액은 모두 1만4775원으로 전환사채가 발행된 이후 상당기간 주가하락은 불가피해 보입니다

  

메디포스트는 조달한 자금을 세포유전자치료제 위탁생산개발(CDMO) 사업추진을 위한 북미소재 세포유전자치료제 CDMO회사 투자와 줄기세포치료제 ‘카티스템’의 미국 임상에 사용할 계획입니다.

 

두회사와 양윤선 대표는 함께 공동 경영에 나설 것으로 보이는데 스카이레이크에쿼티파트너스와 크레센도에쿼티파트너스는 공동경영자이면서 재무적투자자FI이기 때문에 전환사채의 가격조정 하한선까지 주가가 하락한 후에 주가를 끌어올리기 때문에 최소한 일년간은 지루한 주가하락의 시기를 보낼 가능성이 커 보입니다

 

전환사채의 행사 이후 재무구조 개선효과와 자본확충으로 주가가 오르기 시작하면 시세분출은 그 다음 나타나기 때문에 최소한 일년간은 메디포스트 주주들에게 힘든 시기가 될 것 같습니다

 

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